影片的主人公是朝鲜时代学习孔孟之道，后变成当代最负盛名的淫乱小说作家的书生金润抒（韩石圭饰）。虽然他是朝鲜时代最有名的作家，但胆小怕事。他的弟弟因卷入党派之争受到严刑拷打，但他对弟弟的哀求无动于衷。有一天，王妃正彬（金敏贞饰）委托他抓犯人。她怀疑自己珍藏的画是假的。从此他的人生发生了微妙的变化。金润抒在和义禁府都史李光宪（李凡秀饰）联手追查事件时，一次偶然的机会，在陶瓷店店主黄佳（吴达瑞饰）的房里发现了轰动长安的淫乱小说。他全当解闷，阅读了盗版淫乱小说，并思考这本书为何能吸引大众。后来，他在市场上听到人们的闲谈“描写如做梦般的意境和仿佛在梦中看到的以及梦中想体验的才是文章的真谛”后，放弃追求功名，成为淫乱小说作家。要用“文章”吸引大众的他的梦想终于实现了。他还怂恿在绘画上具有天赋的李光宪，在书中加入了“神秘部位”插图。他的小说顿时成为女人们的话题。但落入被禁止的欲望陷阱的不是小说的读者，而是他自己。对性爱想象力越来越感到力不从心的润抒把想象和现实混在了一起，从而陷入了后宫正彬的诱惑。从此，润抒从一个书生转变成不惜把灵魂献给恶魔，也要完成优秀作品的艺术家。但他为此付出了极大的代价。随着越来越多的人知道他就是淫乱小说的作家，担心他们的关系曝光的正彬使用诡计，让他被国王逮个正着。他遭到严刑拷打，并被流放到孤岛。
